Арбитражный суд города Санкт-Петербурга и Ленинградской области

191124, Санкт-Петербург, ул. Смольного, д.6

http://www.spb.arbitr.ru

Именем Российской Федерации

РЕШЕНИЕ

Дело № А56-127822/2023

27 апреля 2024 года

г.Санкт-Петербург

Резолютивная часть решения объявлена 22 апреля 2024 года.

Полный текст решения изготовлен 27 апреля 2024 года.

Арбитражный суд города Санкт-Петербурга и Ленинградской области в составесудьи  Душечкиной А.И.,

при ведении протокола судебного заседания секретарем судебного заседания  Марченко С.А.,

рассмотрев в судебном заседании дело по иску:

истец: ФИО1 

ответчик: Банк ВТБ (публичное акционерное общество)  (адрес: Россия, 191144, Санкт-Петербург, Дегтярный пер., д. 11, литер А, ОГРН 

<

***>)

третье лицо: ФИО2 

о признании действий банка незаконными, признании сделок недействительными и применении последствий недействительности сделки

при участии

- от истца: представитель ФИО3 по доверенности от 20.06.2020

- от ответчика: представитель ФИО4 по доверенности от 15.12.2021

- от третьего лица: представитель ФИО5 по доверенности от 20.09.2023

установил:

ФИО1 (далее – Истец, ФИО1) обратился в Арбитражный суд Удмуртской Республики с иском к Банку ВТБ (публичному акционерному обществу) (далее – Банк) и менеджеру Банка ФИО2 о признании действий банка по реализации субординированных облигаций незаконными, о признании сделок по покупке субординированных облигаций от 06.10.2021, от 08.12.2021, от 15.04.2022 недействительными и применении последствий их недействительности. 

Арбитражным судом Удмуртской Республики удовлетворены ходатайства Истца об изменении процессуального статуса ответчика ФИО2 на третье лицо, не заявляющее самостоятельных требований относительно предмета спора, и уточнении исковых требований, в соответствии с которыми просил признать незаконными совершенные в операционном офисе «Дерябинский» действия Банка по реализации ФИО1 субординированных облигаций банка серии СУБ-Т1-12, признать сделки от 06.10.2021, от 08.12.2021, от 15.04.2022 по покупке субординированных облигаций СУБ-Т1-12 недействительными и применить последствия их недействительности.

Определением Арбитражного суда Удмуртской Республики от 14.11.2023  дело  № А71-9015/2023 передано на рассмотрение Арбитражного суда города Санкт-Петербурга и Ленинградской области.

Определением от 09.01.2024 заявление принято к производству Арбитражным судом города Санкт-Петербурга и Ленинградской области.

В судебном заседании Истец требования поддержал, Банк оспаривал.

В соответствии с частью 4 статьи 137 АПК РФ если в предварительном судебном заседании присутствуют лица, участвующие в деле, либо лица, участвующие в деле, отсутствуют в предварительном судебном заседании, но они извещены о времени и месте судебного заседания или совершения отдельного процессуального действия и ими не были заявлены возражения относительно рассмотрения дела в их отсутствие, суд вправе завершить предварительное судебное заседание и открыть судебное заседание в первой инстанции, за исключением случая, если в соответствии с АПК РФ требуется коллегиальное рассмотрение данного дела.

Исследовав материалы дела, оценив собранные по делу доказательства в совокупности и взаимосвязи, суд установил следующее.

Между Истцом и Банком, являющимся правопреемником по всем обязательствам ВТБ 24 (ПАО), заключено соглашение о предоставлении услуг на рынках ценных бумаг и срочном рынке от 27.09.2011 № 267892. 

Истец является клиентом Private Banking ВТБ.

Согласно Правилам комплексного обслуживания физических лиц в Банке пакет услуг «Прайм New» включает в себя, в том числе, услуги персонального менеджера.

В сентябре 2021 года работником Банка (персональным менеджером) мне было озвучено предложение приобрести субординированные облигации Банка ВТБ (ПАО) серии СУБ-Т1 в целях сохранения денежных средств, размещенных в Банке. 

Работником Банка (персональным менеджером) ФИО2 была предоставлена информация о данном виде ценных бумаг в части размера процентной ставки, порядка приобретения, срока погашения. 

Субординированные облигации серии СУБ-Т1-12 характеризовались им как «безрисковый финансовый инструмент» доступный только «вип-клиентам банка». 

Как утверждает Истец, ему была рекомендована для просмотра видеопрезентация на интернет-ресурсе Ютуб, в которой проводилась рекламную компанию для покупки данного финансового инструмента. Персональным менеджером была озвучена процентная ставка по купону по бумаге Банка серии СУБ-Т1-12 как «плавающая ключевая ставка Банка России +3,75% годовых», а также стоимость бумаги и купонный период. Работники Банка настоятельно советовали приобрести именно субординированные облигации Банка, ссылаясь на стабильность данного инструмента точно такую же как «вклад на депозит».

В результате такого финансового консультирования работниками Банка Истец подписал Заявку на совершение сделок с ценными бумагами. По утверждению Истца при подписании Заявки в операционном офисе «Дерябинский» присутствовали ФИО2 (персональный менеджер) и ФИО6 (руководитель отделения).

При оформлении Заявки Истцу был предоставлен паспорт финансового инструмента - Субординированные облигации Банка серии СУБ-Т1-12 (далее - Паспорт ФИ), иных документов для ознакомления представлено не было. 

На основании Заявки на совершение сделок с ценными бумагами от 06.10.2021 (далее - Заявка) Истец дал поручение работнику Банка участвовать в размещении и купить субординированные облигации Банка ВТБ СУБ-Т1-12, номинированные в рублях по цене 100 % от номинальной стоимости, в количестве 25 шт., номинальная сумма составила 250 143 835,50 руб. (с учетом накопленного купонного дохода (далее -НКД) в размере 143 835,50 руб.).

08.10.2021 посредством размещения Заявки в электронном приложении Банка «Мои инвестиции» Истец (посредством Банка, являющего одновременно и эмитентом, и брокером) приобрел субординированные облигации Банка СУБ-Т1-12, номинированные в рублях по цене 100 % от номинальной стоимости, в количестве 3 шт., номинальная сумма составила 30 034 520,55 руб. (с учетом НКД в размере 34 520,55 руб.).

15.04.2022. на электронной бирже Истец приобрел субординированные облигации Банка СУБ -Т1-12, номинированные в рублях по цене 80 % от номинальной стоимости, в количестве 1 шт., номинальная сумма составила 8 091 095,89 руб. (с учетом НКД в размере 91 095,89 руб.).

Информацию о правилах выпуска и обращения облигаций и иные сведения о характеристиках ценной бумаги Истцу удалось получить только после обращения за юридической помощью.

Как утверждает Истец, при приобретении облигаций ему было разъяснено, что суть облигаций эквивалентна вкладу (депозиту), также гарантирован уровень дохода. На вопрос, адресованный работникам Банка, в чем отличие данной бумаги от вклада и чем обоснован более высокий процент доходности, ему доводилась информация, что для Банка данный инструмент интересен и работает «как мультипликатор», давая возможность увеличивать объемы кредитования и, соответственно, доходы, получаемые Банком. Общение с персональным менеджером осуществлялось в основном в устной форме, а также посредством мессенджеров. Работнику Банка было известно, что на счете Истца находились значительные средства без участия в каких-либо финансовых инструментах. Сам Истец не имеет ни навыков, ни знаний относительно вложения денежных средств в какие-либо финансовые инструменты. 

В сентябре 2021 года работник Банка сообщил Истцу, что планируется размещение высокодоходных субординированных облигаций Банка в ближайшее время. 

30 сентября 2021 года Истцу отправлено фото с описанием СУБ-Т1-11, СУБ-Т1-12 и другие, в которых информация о рисках отсутствовала. 

Так же 30 сентября 2021 года была проведена презентация о выпуске безрискового с государственной гарантией финансового инструмента субординированных облигаций работниками Банка, которые поясняли, что выпусков таких бумаг больше не будет, и это последняя возможность приобретения на таких уникальных условиях. После объявления о приостановке выплаты купона видеопрезентация заблокирована для просмотра. 

Первые лица Банка, проводя презентацию и призывая приобретать субординированные облигации, не сообщали о наличии риска одностороннего отказа от выплаты купона, отсылая за ответами на все вопросы и разъяснениями к персональным финансовым менеджерам. 

Других предложений об инвестировании в альтернативные инструменты не предлагалось.

Характеристики реализуемых облигаций Банка СУБ -Т1-12 доводились посредством презентаций, которые проводили топ-менеджеры Банка. 

Единственным документом, предоставленном Банком Истцу на момент совершения сделки по приобретению указанных ценных бумаг, был Паспорт ФИ, предоставленный на бумажном носителе.

В соответствии с пунктом 5 Паспорта ФИ обязательства Банка по возврату суммы основного долга по облигациям и выплате процентов могут быть прекращены частично или полностью при наступлении следующих событий (триггеров):

- снижение норматива достаточности базового капитала Банка (Н 1.1) ниже уровня 5,125 %;

- введение мер по предупреждению банкротства Банка Банком России или государственной корпорацией «Агентство по страхованию вкладов».

Данный перечень рисков, согласно Паспорту ФИ, является исчерпывающим. Риск одностороннего отказа от выплаты купонов без наступления событий (триггеров), указанных в пункте 5 Паспорта ФИ, не предусмотрен.

В декабре 2022 года сотрудником Банка Истцу было сообщено, что 06.12.2022  Банком размещено сообщение о существенном факте об иных событиях (действиях), оказывающих по мнению эмитента, существенное влияние на стоимости или котировки его ценных бумаг следующего содержания: «Принятие решения Банком ВТБ (ПАО) об отказе в одностороннем порядке от уплаты купонного дохода по неконвертируемым процентным бездокументарным облигациям с централизованным учетом прав без установленного срока погашения, с возможностью погашения по усмотрению эмитента, серии СУБ-Т1-12 номинальной стоимостью 10 000 000 (Десять миллионов) российских рублей каждая, размещаемые в рамках программы облигаций по закрытой подписке, предназначенные для квалифицированных инвесторов, регистрационный номер выпуска: 4-12-01000-В-001Р от 02.09.2021, международный код идентификации (ISIN): RU000A103SC6 (далее по тексту - Облигации серии СУБ-Т1-12)».

Содержание решения: принять решение об отказе в одностороннем порядке от уплаты Банком ВТБ (ПАО) купонного дохода по Облигациям серии СУБ-Т1-12 за 3-й купонный период (01.10.2022 -03.04.2023) в размере 560 958,90 на одну ценную бумагу (11,25% годовых).

Истцу только после 06.12.2022, после сообщения об опубликовании решения Банка о временной приостановке выплаты дохода по ряду субординированных облигаций, истец узнал, что на самом деле имелся еще один самостоятельный существенный риск - эмитент субординированной облигации имел право в одностороннем порядке отказаться от уплаты процентов.

Истец считает, что в представленном ему при оформлении Заявки финансовом паспорте были ложные недостоверные сведения — отсутствовало указание на такой значительный риск, как возможность эмитента одностороннего отказа от выплаты купона. Работниками Банка ВТБ (ПАО) сделка по приобретению облигаций серии СУБ-Т1-12 от имени Истца была совершена под влиянием обмана, в связи с отсутствием указания в Паспорте ФИ на существенное условие (риск) финансового инструмента. Наличие такого риска при оформлении Заявка привело бы к его отказу от приобретения данной ценной бумаги, к несовершению сделки.

Указанные выше обстоятельства послужили основанием для обращения истца в арбитражный суд с настоящим иском.

ФИО1 обратился в Арбитражный суд города Санкт-Петербурга и Ленинградской области с заявлением о признании незаконным и отмене определения Северо-Западного Главного управления Центрального банка Российской Федерации (Банка России) (далее – Управление) от 10.04.2023 № 169771/1040-1 об отказе в возбуждении дела об административном правонарушении.

Постановлением Тринадцатого арбитражного апелляционного суда от 16.10.2023 по делу №А56-37372/2023, оставленным без изменения постановлением Арбитражного суда Северо-Западного округа от 26.02.2024, в удовлетворении заявленных требований отказано.

При рассмотрении указанного дела, судом апелляционной инстанции установлено следующее.

27.09.2011 между Заявителем и Банком путем присоединения к условиям Регламента оказания услуг на финансовых рынках Банка в соответствии со статьей 428 Гражданского Кодекса Российской Федерации заключено соглашение о предоставлении услуг на финансовых рынках № 267892. 

Согласно оформленному ФИО1 заявлению на обслуживание на финансовых рынках заявитель подтвердил, что все положения Регламента разъяснены ему в полном объеме и до подписания указанного заявления ФИО1 информирован обо всех условиях обслуживания, взаимных правах и обязанностях, зафиксированных в Регламенте оказания финансовых услуг Банка (далее - Регламент), а также ознакомлен с Декларацией (уведомлением) о рисках, связанных с осуществлением операций на финансовых рынках (Приложение № 14 к Регламенту).

ФИО1 27.11.2019 в Банк было подано заявление о признании его квалифицированным инвестором, в том числе в отношении ценных бумаг, определенных эмитентами как предназначенных для квалифицированных инвесторов. Из содержания данного заявления следует, что заявитель подтверждает свою осведомленность о повышенных рисках, связанных с финансовыми инструментами, об ограничениях, установленных законодательством в отношении ценных бумаг и (или) иных финансовых инструментов, предназначенных для квалифицированных инвесторов. 

По итогам рассмотрения указанного заявления Банк признал ФИО1 квалифицированным инвестором (по основанию наличия у него соответствующего имущества в достаточном размере).

Банк совершил сделки за счет ФИО1 на основании полученных от него распорядительных сообщений - заявок на сделки, составленных по типовой форме, представленной в Приложениях № 5а-5з к Регламенту. При направлении указанных заявок заявитель подтвердил, что ознакомился с паспортом данного финансового инструмента, в котором указано на то, что представленная в нем информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или рекламой, а также ознакомился с условиями размещения Облигаций и расчетами по Облигациям, осознает и принимает все риски данного инструмента.

Паспорт ФИ не является единственным источником информации о финансовом продукте и не заменяет собой эмиссионную документацию по Облигациям; ознакомление с Паспортом ФИ само по себе не отменяет обязанность заинтересованного лица самостоятельно ознакомиться с такой документацией перед принятием инвестиционных решений. 

В Решении о выпуске Облигаций, в Программе Облигаций, опубликованных на сайте Бака в сети Интернет, а также в Паспорте ФИ указано, что данные ценные бумаги предназначены для квалифицированных инвесторов. В числе основных характеристик Облигаций, перечисленных в пункте 2 Паспорта ФИ, указано на то, что Облигации представляют собой субординированный облигационный заем, который учитывается в составе добавочного капитала Банка.

Решением о выпуске Облигаций (пункт 4.2.3) и программой Облигаций (пункт 6.2.2) право Общества в одностороннем порядке отказаться от уплаты купонного дохода по Облигациям предусмотрено. 

Апелляционный суд пришел к выводу, что информация о существенных характеристиках Облигаций, необходимая для принятия инвестиционных решений, являлась доступной для любого заинтересованного лица.

В соответствии с частью 2  статьи 69 АПК РФ обстоятельства, установленные вступившим в законную силу судебным актом арбитражного суда по ранее рассмотренному делу, не доказываются вновь при рассмотрении арбитражным судом другого дела, в котором участвуют те же лица.

Кроме того, суд отмечает, что согласно ст. 2 ГК РФ предпринимательской  деятельностью является самостоятельная, осуществляемая на свой риск деятельность, направленная на систематическое получение прибыли от пользования имуществом, продажи товаров, выполнения работ или оказания услуг. Лица, осуществляющие предпринимательскую деятельность, должны быть зарегистрированы в этом качестве в установленном законом порядке, если иное не предусмотрено настоящим Кодексом.

Истец, действуя как квалифицированный инвестор, был осведомлен о повышенных рисках, связанных с финансовыми инструментами, об ограничениях, установленных законодательством в отношении ценных бумаг и (или) иных финансовых инструментов, Банк действовал на основании поручений и заявок Истца, в строгом соответствии с Регламентом, оснований для удовлетворения заявленных требований не имеется, в иске отказать.

Расходы по государственной пошлине в соответствии с положениями статьи 110 АПК РФ остаются на истце.

Учитывая, что при подаче иска государственная пошлина уплачена в большем размере, чем предусмотрено Налоговым кодексом, Истцу из федерального бюджета надлежит возвратить 12 000 руб. излишне уплаченной государственной пошлины.

В соответствии с частью 1 статьи 177 АПК РФ решение, выполненное в форме электронного документа, направляется лицам, участвующим в деле, посредством его размещения на официальном сайте арбитражного суда в информационно-телекоммуникационной сети «Интернет».

Руководствуясь статьями 110, 167-170 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, Арбитражный суд города Санкт-Петербурга и Ленинградской области 

решил:

Виске отказать.

Возвратить ФИО1 из федерального бюджета 12 000 руб. излишне уплаченной государственной пошлины, уплаченных по чек-ордеру от 22.05.2023.

Решение может быть обжаловано в Тринадцатый арбитражный апелляционный суд в течение месяца со дня принятия Решения.

Судья Душечкина А.И.