№ 2-1706/2021 

<

данные изъяты>

РЕШЕНИЕ

Именем Российской Федерации

07 июля 2021 года Центральный районный суд г. Воронежа в составе:

председательствующего судьи Панина С.А.,

при секретаре Новиковой С.С., 

с участием:

истца ФИО1,

представителя истца ФИО1 по доверенности ФИО2, 

представителя ответчика ООО «Инвестиционная палата» по доверенности ФИО3,

рассмотрев в открытом судебном заседании гражданское дело по иску ФИО1 к ООО «Инвестиционная палата» о признании действий по совершению сделки от 19.11.2019 по продаже акций 

<

данные изъяты>» незаконными, о возмещении убытков в размере 65 100 рублей, взыскании судебных расходов в размере 24 653 руб.,

установил:

Истец ФИО1 обратился в суд с указанным иском, ссылаясь на то, что 11.09.2009 между ним, как клиентом, и ООО «Инвестиционная палата», как брокером, был заключен договор на брокерское обслуживание № №, в соответствии с условиями которого ответчик обязался совершать от имени и за счет истца, либо от своего имени, но за счет истца, сделки купли-продажи ценных бумаг, а также сделки на организованных рынках; 26.12.2017 истец, руководствуясь положениями раздела 6 Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках, утвержденным ООО «Инвестиционная палата», передал ответчику посредством телефонной связи поручение на совершение сделки по покупке за счет принадлежащих истцу денежных средств, размещенных на его лицевом счете, акций 

<

данные изъяты>” на сумму 65 100 руб. в количестве 186 000 шт.; 19.11.2019 без согласия и надлежащего уведомления истца, в нарушение положений действующёго законодательства и условий Регламента, ответчиком была совершена сделка по продаже акций 

<

данные изъяты>” в количестве 186 000 шт.; 13.08.2020 истцом в адрес ответчика была направлена претензия, на которою ответчиком 31.08.2020 дан отрицательный ответ. Истец считает, что сделка по продаже акций была совершена без получения соответствующего поручения от истца, в нарушение п. 1, абз. 3 п. 2. ст. 3 Федерального закона "О рынке ценных бумаг" от 22.04.1996 № 39-ФЗ; ответчик не проинформировал истца должным образом о возможных расходах и последствиях образовании задолженности, чем нарушил п. 2.4 ст. 3 ФЗ “О рынке ценных бумаг”; исполняя поручение от 26.12.2017 ответчик, исходя из имеющихся в распоряжении денежных средств и обязательств на счетах клиента, не проинформировал истца о сумме расходов и размерах вознаграждений, а также о состоянии счета после взимания вышеуказанных сумм, чем нарушил п. 2.5 ст. 3 ФЗ “О рынке ценных бумаг”; кроме того, ответчик своевременно не проинформировал истца о возникшей задолженности, чем нарушил п. 14.1 Регламента о стандартном пакете отчетности брокера, не направил ему сводный ежемесячный отчет; процедура предоставления ответчиком займа и начисления по нему процентов противоречит п.п. 5.4.1, 5.4.2, п. 5.2.6. Регламента; по мнению истца, возникшая задолженность на инвестиционном счете истца произошла по вине ответчика, а реализация акций 19.11.2019 осуществлена неправомерно, в связи чем он имеет право на возмещение убытков по ст. 15 ГК РФ в размере стоимости акций в сумме 65 100 руб. (т. 1 л.д. 4-8).

В судебном заседании истец ФИО1, его представитель по доверенности ФИО2 просили удовлетворить исковые требования по основаниям, изложенным в иске.

В судебном заседании представитель ответчика ООО «Инвестиционная палата» по доверенности ФИО3 просил в иске отказать по основаниям, изложенным в письменных возражениях (т. 1 л.д. 50-55).

Выслушав объяснения лиц, участвующих в деле, исследовав материалы дела, суд находит исковые требования ФИО1 не подлежащими удовлетворению по следующим основаниям.

Как следует из материалов дела, 11.01.2009 между ФИО1 (клиент) и ООО «Инвестиционная палата» (брокер) был заключен договор на брокерское обслуживание № № (т. 1 л.д. 77).

В соответствии с его условиями брокер обязуется совершать от имени и за счет клиента, либо от своего имени, но за счет клиента сделки купли-продажи ценных бумаг, а также срочные сделки на организованных рынках, определенных в Регламенте обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг и срочном рынке ООО «Инвестиционная палата» (далее - Регламент) и указанных клиентом в заявлении об открытии счетов. Порядок взаимоотношений сторон, их права и обязанности устанавливаются Регламентом, который является неотъемлемой частью настоящего Договора. Экземпляр Регламента хранится в офисе ООО «Инвестиционная палата» и предоставляется для ознакомления всем заинтересованным лицам. Подписывая настоящий договор, клиент подтверждает, что в соответствии со ст.428 ГК РФ, клиент ознакомлен и присоединяется к Регламенту, что клиент обязуется при взаимодействии с брокером действовать в соответствии с Регламентом, выполнять все предусмотренные Регламентом условия и обязательства, и нести в соответствии с Регламентом ответственность. Подписывая настоящий договор клиент подтверждает, что он осознает и принимает все риски осуществления операций на рынке ценных бумаг, а также и риски, связанные с передачей поручений брокеру любым иным способом, кроме подачи поручений лично, указанные в Регламенте. Клиент также подтверждает, что он уведомлен Регламентом о своих правах. Клиент обязуется оплачивать Брокеру комиссионное вознаграждение в размере и на условиях, установленных Регламентом. Клиент в соответствии с Регламентом обязуется возместить брокеру расходы, связанные с обслуживанием клиента. Брокер в соответствии с Регламентом обязуется своевременно возвращать средства клиента и предоставлять отчетность. Настоящий договор заключен на неопределенный срок. Договор может быть расторгнут в случае отказа клиента от присоединения к Регламенту, либо в случае отказа брокера от исполнения Регламента в отношении клиента в соответствии с Регламентом.

Также, 11.01.2009 между сторонами по делу был заключен депозитарный договор № №, в соответствии с которым Депозитарий (ООО «Инвестиционная палата») оказывает депоненту (ФИО1) услуги по учету и удостоверению прав на ценные бумаги, посредством открытия и ведения счета (счетов) депо депонента, и осуществления операций по этому счету в соответствии с клиентским Регламентом (Условиями осуществления депозитарной деятельности ООО «Инвестиционная палата»), являющимися неотъемлемой частью настоящего договора (Приложение № 1). Депозитарий также оказывает депонентам услуги, содействующие реализации владельцами ценных бумаг прав по принадлежащих им ценным бумагам и иные сопутствующие услуги в порядке и на условиях предусмотренных клиентским Регламентом. Порядок взаимоотношения сторон, их права и обязанности, а также ответственность сторон, устанавливаются клиентским Регламентом. Депонент передает в депозитарий поручения в отношении ценных бумаг, а также информационные запросы, в порядке и на условиях, установленных клиентским Регламентом. Прием распоряжений и иных документов от депонента осуществляется с 10:00 до 18:00 часов московского времени каждого рабочего дня. Депозитарий обязуется исполнять поручения депонента в порядке и в сроки, установленные клиентским Регламентом. Депозитарий обязуется предоставлять депоненту отчеты и иную информацию в порядке, в форме и сроки, установленные клиентским Регламентом. За услуги депозитария по настоящему договору депонент уплачивает вознаграждение, размер которого определяется в соответствии разделом 8 Регламента. За задержку оплаты услуг Депозитария депонент уплачивает пеню в размере двух десятых (0,2) процента от суммы неоплаченного платежа за каждый рабочий день просрочки. Плата за ведения счета ДЕПО составляет 125 рублей плюс НДС 22,50 руб. в месяц при наличии движения ценных бумаг по счету ДЕПО. В случае отсутствия движения ценных бумаг по счету ДЕПО плата за ведение счета ДЕПО не взимается. За невыполнение или ненадлежащее выполнение обязательств по настоящему договору стороны несут имущественную ответственность в соответствии с законодательством Российской Федерации (пп. 1-10 договора).

26 декабря 2017 года клиент ФИО1 подал по телефону поручение брокеру ООО «Инвестиционная палата» на продажу акций 

<

данные изъяты> 23 шт. и поручение на покупку акций 

<

данные изъяты>» (на момент покупки имел наименование «

<

данные изъяты>») по рыночной цене на все деньги, то есть клиент дал поручение «купить на всё», что подтверждается аудиозаписью телефонного разговора, прослушанного в судебном заседании и приобщенного к материалам дела. Данное обстоятельство в судебном заседании истцом не оспаривалось.

Согласно объяснениям представителя ответчика, информационно-торговая система QUIK вычисляет максимальное количество лотов исходя из планового остатка денежных средств и цены покупки, а также заданной ставки риска (ставка риска по этим акциям отсутствует, на плечо купить невозможно). По этому поручению было куплено 186 000 акций 

<

данные изъяты> цене 0,35 руб. на сумму 65 100 руб., то есть на все деньги, которые доступны в системе QUIK (т. 3 л.д. 41-47). 

Таким образом, поручение клиента было исполнено в соответствии с полным волеизъявлением клиента.

По итогам торгового дня 26.12.2017 по счету клиента ФИО1 были списаны комиссии брокера (вознаграждение брокера (РВ), вознаграждение Брокера за ведение учета и формирование отчетности, вознаграждение брокера за прием поручений телефону), комиссия за ведение учета и регистрацию РЕПО, биржевой сбор) в совокупном размере 206,23 руб. В результате плановый исходящий остаток по счету составил минус 74 руб. (плановый остаток отражает остаток, который будет после исполнения всех завершённых сделок в системе Т+2), что подтверждается отчетом по сделкам и операциям с ЦБ за 26.12.2017 (т. 3 л.д. 41-43).

При любом изменении по счёту клиента по итогам дня отправляется ежедневный отчет клиенту.

26.12.2017 клиенту в соответствии с Регламентом обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках ООО «Инвестиционная палата» (далее Регламент) был отправлен ежедневный отчёт брокера на адрес электронной почты № указанный клиентом в анкетных данных. Отчёт с указанием отрицательного планового остатка отправлен так же 27.12.2017 (т. 3 л.д. 41-43, 44-47).

28.12.2017г. в результате исполнения сделок, заключённых 26.12.2017, по счету клиента отразилась фактическая задолженность по денежным средствам в размере 0,78 руб., которая также был отражена в отчете клиента в соответствии с Регламентом (п.5.4.1), как отрицательный остаток денежных средств. Ежедневный отчёт брокера за 28.12.2017 был отправлен на указанный выше адрес электронной почты клиента (т. 1 л.д. 46-47).

В соответствии с п. 5.4.2 Регламента на любую задолженность клиента начисляются проценты и иные платежи, предусмотренные договором. На задолженность по счёту клиента в соответствии с тарифом начислялись проценты в размере 0,0548% за каждый календарный день (20,02 % годовых), что составляло 0,24 руб. в день. Ежедневные отчёты брокера направлялись на адрес электронной почты клиента ежедневно.

В последний рабочий день месяца в соответствии с п.п. 22.11.1 и 22.12 Регламента списываются доначисления до минимальных комиссий брокера, а в первый день следующего месяца - депозитарный сбор. В результате списания указанных комиссий задолженность по счету клиента составила 430,63 руб. Отчёты клиенту были отправлены на адрес электронной почты 29.12.2017 и 03.01.2018.

В соответствии с п. 5.4.3 Регламента любая задолженность, образовавшаяся у клиента перед брокером, порождает для брокера и клиента возникновение таких же правовых последствий, как и задолженность, возникшая вследствие совершения маржинальных сделок.

При достижении суммы задолженности 400 рублей в соответствии с п. 7.9 Регламента задолженность переносится с помощью специальных сделок РЕПО. Первой частью, которой является продажа акций на сумму задолженности, второй - покупка. Цена первой части равна цене последней сделки на бирже, цена второй рассчитывается исходя из ставки тарифа, выбранного клиентом. (Ставка тарифа 0,0548% от объёма первой части РЕПО в день или 20,02% годовых). За учет и регистрацию РЕПО дополнительно взимается 15 рублей в день.

Так как, при любом изменении по счёту клиента по итогам дня отправляется ежедневный отчёт клиенту, каждый рабочий день ввиду начисления комиссий брокера и совершения сделок РЕПО клиенту ФИО1 отправлялись ежедневные отчёты брокера с указанием всех сделок, всех комиссий, остатков по счёту и стоимости портфеля клиента.

Кроме того, клиенту ФИО1 для ознакомления направлялись сводные отчеты за отчетный месяц (п. 14.6 Регламента), с которыми, в соответствии с п. 14.8 Регламента, клиент обязан был ознакомиться и в случае несогласия направить возражения Брокеру не позднее последнего числа месяца, следующего за днем окончания отчетного периода. Отчеты Брокера с электронно-цифровой подписью были направлены по электронной почте на адрес, указанный клиентом при заключении. Сведения о предоставлении отчетов брокера клиенту ФИО1 за период с декабря 2017 г. по ноябрь 2019 г. представлены в материалы дела (т. 3 л.д. 11-307, т. 4 л.д. 1-278, т. 5 л.д. 10-252, т. 5 л.д. 9).

Как следует из материалов дела, ни на один из направленных клиенту ФИО1 отчетов возражений в адрес общества от клиента не поступало, доказательств обратного суду не представлено.

Согласно материалам дела, 18 ноября 2019 года величина задолженности клиента составила 12 059,56 руб.

Поскольку на указанную дату на счете клиента ФИО1 были только акции 

<

данные изъяты>» в количестве 186 000 штук (на 18.11.2019 их рыночная стоимость вследствие большой волатильности составила 11 885,40 руб.) и других ценных бумаг в портфеле клиента не было, а клиент со дня приобретения акций до дня закрытия позиций не предпринял никаких действий для погашения задолженности, в соответствии с п. 8.1.5 Регламента 19 ноября 2019 года брокером было осуществлено принудительное закрытие позиции клиента на торгах 

<

данные изъяты>», после чего клиенту был направлен отчет на указанный им адрес электронной почты.

Согласно акту проверки № 231010/ПКМТ от 23.10.2020, проведенной инспекционной группой Национальной ассоциации участников фондового рынка (т. 1 л.д. 56-75), в марте 2020 года ФИО1 обратился к ответчику с целью предоставить ему отчеты по его брокерскому счету по состоянию на 26.12.2017 и 19.11.2019, которые были получены клиентом лично 14.07.2020.

20.08.2020 в адрес ответчика поступила претензия ФИО1 от 13.08.2020 (т. 1 л.д. 31), на которую 31.08.2020 ООО «Инвестиционная палата» направило ответ (т. 1 л.д. 32-35), в котором ответчик указал, что по итогам торгового дня 26.12.2017 были списаны комиссии брокера и биржевой сбор, в результате плановый исходящий остаток принял отрицательное значение (Московская биржа работает по системе Т+2, то есть, расчеты по сделкам проводятся не в день Т (день заключения сделки), а в день Т+2 (день заключения сделки + два рабочих дня) - это принцип работы установлен биржей, и не может быть изменен брокером). Поскольку в результате исполнения сделок, заключённых 26.12.17, 28.12.17 по счете клиента образовалось задолженность по денежным средствам, 28.12.2017 эта задолженность была отражена в отчете клиента, в полном соответствии с Регламентом, как отрицательный остаток денежных средств. Кроме того, в последний день месяца в соответствии с п.п. 22.11.1 и 22.12 Регламента со счета клиента были списаны ежемесячные комиссии, а 03 января 2018 года - депозитарный сбор. В результате задолженность по счету ФИО1 составила 430,63 рублей. 

В соответствии с п. 5.4.2 Регламента на любую задолженность клиента начисляются проценты и иные платежи, предусмотренные договором. На задолженность по счету истца начислялись проценты в размере 0,0548% в день (20,02% годовых), что составляло 0,24 руб. в день. После того, как сумма задолженности выросла до 400 рублей, брокер начал переносить ее овернайт с помощью операций РЕПО (см. раздел 7.9 Регламента). За учет и регистрацию РЕПО взимается 15 рублей в день, таким образом, к дате реализации акций 19 ноября 2019 года задолженность достигла 12 059,56 руб.

В соответствии с п. 3 ст. 4 ФЗ «О рынке ценных бумаг» брокер вправе предоставлять клиенту в заем денежные средства и/или ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг при условии предоставления клиентом обеспечения. Сделки, совершаемые с использованием денежных средств и/или ценных бумаг, переданных брокером в заем, именуются маржинальными сделками. Условия договора займа, в том числе сумма займа или порядок ее определения, могут быть определены договором о брокерском обслуживании. При этом документом, удостоверяющим передачу в заем определенной денежной суммы или определенного количества ценных бумаг, признается отчет брокера о совершенных маржинальных сделках или иной документ, определенный условиями договора. Брокер вправе взимать с клиента проценты по предоставляемым займам. В качестве обеспечения обязательств клиента по предоставленным займам брокер вправе принимать только денежные средства и (или) ценные бумаги. Ценные бумаги и иное имущество клиента, находящиеся в распоряжении брокера, в том числе имущество, являющееся обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, подлежат переоценке брокером в порядке и на условиях, которые установлены Банком России. Переоценке подлежат также требования по сделкам, заключенным за счет клиента. В случаях невозврата в срок суммы займа и (или) занятых ценных бумаг, неуплаты в срок процентов по предоставленному займу, а также в случаях, предусмотренных договором о брокерском обслуживании, брокер обращает взыскание на денежные средства и (или) ценные бумаги, выступающие обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах. 

В соответствии с п. 5.4.3 Регламента любая задолженность, образовавшаяся у клиента перед брокером, порождает для Брокера и Клиента возникновение таких же правовых последствий, как и задолженность, возникшая вследствие совершения маржинальных сделок. При падении уровня обеспечения ниже установленного законом, брокер обязан реализовать активы клиента во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах по рыночной цене. Брокер реализовал акции на биржевых торгах, и даже теоретически не имел возможности продать акции по заниженной цене и присвоить себе разницу. Акции были проданы брокером 19 ноября 2019 года по существующей на тот момент цене 0,064 рубля, стоимость 186 000 акций составляла 11 904,10 рублей. Из цены реализации была погашена задолженность клиента перед брокером.

В ответе на претензию также указывалось, что с целью урегулирования разногласий, клиенту предлагался вариант урегулирования спорной ситуации путем возвращения ответчиком истцу акции 

<

данные изъяты>» в изначальном количестве 186 000 шт., а клиент в свою очередь должен был погасить задолженность перед брокером в размере 12059,56 руб., то есть ту задолженность, что была на счёте клиента на начало дня 19 ноября 2019 года, однако истец от указанного варианта урегулирования спора отказался (т 1 л.д. 32-35).

Довод истца о том, что сделка по продаже акций была совершена брокером без получения соответствующего поручения от клиента судом отклоняется по следующим основаниям.

В рамках Договора на брокерское обслуживание № БФ-4087 от 11.01.2009 26 декабря 2017 года с учетом исполнения поручение клиента на покупку акций 

<

данные изъяты> по рыночной цене на все деньги и приобретения 186 000 акций 

<

данные изъяты>» по цене 0,35 рублей на сумму 65 100 рублей и списания по итогам торгового дня 26.12.2017 по счету клиента комиссии брокера (вознаграждение брокера (РВ), вознаграждение брокера за ведение учета и формирование отчетности, вознаграждение брокера за прием поручений (по телефону), комиссия за учет и регистрацию РЕПО, биржевой сбор) в совокупном размере 206,23 руб. В результате плановый исходящий остаток по счету составил минус 80,74 руб. (плановый остаток отражает остаток после исполнения всех незавершённых сделок). 

Пунктом 5.2.1. Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках ООО «Инвестиционная палата» предусмотрено, что «Если иное не оговорено в дополнительном соглашении между Брокером и Клиентом или в положениях настоящего Регламента, Клиент до направления Брокеру каких-либо поручений на покупку ценных бумаг или поручений на перевод (вывод) денежных средств, должен обеспечить наличие на соответствующем Лицевом счете суммы, необходимой и достаточной для исполнения такого поручения и оплаты всех необходимых расходов».

В пункте 5.4.1. Регламента предусмотрено, что в случае, если клиент не имеет на инвестиционном счете клиента денежных средств, достаточных для оплаты причитающихся брокеру сумм вознаграждений и сумм возмещения расходов, понесенных брокером в связи с обслуживанием клиента, брокер по своему усмотрению может предоставить клиенту заём на сумму, необходимую и достаточную для полной оплаты причитающихся брокеру сумм вознаграждений и сумм возмещения расходов, затем удержать с клиента денежные средства согласно п. 5.2.6., отразить в отчетности клиенту факт удержания суммы вознаграждений и/или возмещений, и одновременно отразить в отчетности клиенту факт предоставления займа и сумму задолженности по займу как отрицательный остаток денежных средств на лицевом счете клиента. Отчет брокера признается документом, удостоверяющим передачу в заем указанной суммы.

Таким образом, истец, давая 26 декабря 2017 года по телефону поручение на продажу акций 

<

данные изъяты> 23 шт. и поручение на покупку акций 

<

данные изъяты> по рыночной цене на все деньги, не обеспечив наличие на своем счете суммы, необходимой и достаточной для исполнения такого поручения и оплаты всех необходимых расходов, дал брокеру право предоставить ему заем на сумму вознаграждений и сумм возмещения расходов, что брокер и сделал, и отразил в отчетности клиенту факт предоставления займа и сумму задолженности по займу как отрицательный остаток денежных средств на лицевом счете клиента.

В соответствии с п. 5.4.2 Регламента на любую задолженность клиента начисляются проценты и иные платежи, предусмотренные договором. На задолженность по счёту клиента в соответствии с тарифом начислялись проценты в размере 0,0548% за каждый календарный день (20,02 % годовых), что составляло 0,24 руб. в день.

В соответствии с п. 5.4.3 Регламента любая задолженность, образовавшаяся у клиента перед брокером, порождает для брокера и клиента возникновение таких же правовых последствий, как и задолженность, возникшая вследствие совершения маржинальных сделок.

При достижении суммы задолженности 400 рублей в соответствии с разделом 7.9 Регламента задолженность переносится с помощью специальных сделок РЕПО. Первой частью, которой является продажа акций на сумму задолженности, второй - покупка. Цена первой части равна цене последней сделки на бирже, цена второй рассчитывается исходя из ставки тарифа, выбранного клиентом. (Ставка тарифа 0,0548% от объёма первой части РЕПО в день или 20,02% годовых). За учет и регистрацию РЕПО дополнительно взимается 15 рублей в день.

В соответствии с п. 4 ст. 3 ФЗ РФ № 39-Ф3 от 22.04.1996 «О рынке ценных бумаг» брокер вправе предоставлять клиенту в заем денежные средства и/или ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг при условии предоставления клиентом обеспечения. Сделки, совершаемые с использованием денежных средств и/или ценных бумаг, переданных брокером в заем, именуются маржинальными сделками. Условия договора займа, в том числе сумма займа или порядок ее определения, могут быть определены договором о брокерском обслуживании. При этом документом, удостоверяющим передачу в заем определенной денежной суммы или определенного количества ценных бумаг, признается отчет брокера о совершенных маржинальных сделках или иной документ, определенный условиями договора. Брокер вправе взимать с клиента проценты по предоставляемым займам. В качестве обеспечения обязательств клиента по предоставленным займам брокер вправе принимать только денежные средства и (или) ценные бумаги. Ценные бумаги и иное имущество клиента, находящиеся в распоряжении брокера, в том числе имущество, являющееся обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, подлежат переоценке брокером в порядке и на условиях, которые установлены Банком России. Переоценке подлежат также требования по сделкам, заключенным за счет клиента. В случаях невозврата в срок суммы займа и (или) занятых ценных бумаг, неуплаты в срок процентов по предоставленному займу, а также в случаях, предусмотренных договором о брокерском обслуживании, брокер обращает взыскание на денежные средства и (или) ценные бумаги, выступающие обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах.

Таким образом, обращение взыскания на денежные средства и (или) ценные бумаги клиента при падении обеспечения ниже определенного уровня, является правом брокера в соответствии с указанной выше нормой ФЗ РФ № 39-Ф3 от 22.04.1996 «О рынке ценных бумаг». 

В соответствии с п. 5.4.3. Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках ООО «Инвестиционная палата» любая задолженность, образовавшаяся у клиента перед брокером, порождает для Брокера и Клиента возникновение таких же правовых последствий, как и задолженность, возникшая вследствие совершения маржинальных сделок. При падении уровня обеспечения ниже установленного законом, брокер обязан реализовать активы клиента. При этом, для обеспечения интересов клиентов, законодательством установлены правила такой реализации активов - во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах. Следовательно, брокер даже теоретически не имел возможности продать акции по заниженной цене и присвоить себе разницу.

Как указывалось выше, акции были проданы брокером 19 ноября 2019 по существующей на тот момент цене, из которой была погашена задолженность клиента перед брокером.

Таким образом, суд приходит к выводу, что ООО «Инвестиционная палата» осуществило продажу акций, принадлежащих клиенту, в соответствии с нормами действующего законодательства и условиями заключенного между ООО «Инвестиционная палата» и ФИО1 договора на брокерское обслуживание, включая Регламент.

Утверждение истца о том, что брокер не проинформировал клиента должным образом о возможных расходах и последствиях образования задолженности и нарушил положения п. 2.4. статьи 3 Федерального закона № 39-Ф3 «О рынке ценных бумаг» судом отклоняется, поскольку указанная норма была введен Федеральным законом от 27 декабря 2019 г. № 454-ФЗ (начало действия редакции - 28.12.2019), в то время как сделка по приобретению ценных бумаг имела место 26 декабря 2017 года. 

В редакции Федерального закона № 39-Ф3 «О рынке ценных бумаг» (на дату совершения указанной сделки) не предусматривались обязанности брокера информировать клиента о возможных расходах и последствиях образования задолженности. 

Таким образом, ответчиком не было допущено нарушений действующего законодательства по предоставлению клиенту информации.

Суд также находит не обоснованным довод иска о том, что ответчик своевременно не проинформировал клиента о возникшей задолженности, так как в соответствии с п.12.7 Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг и срочном рынке ООО «Инвестиционная палата» (редакция от 23.04.2008, вступившей в силу с 04.08.2008) договор с клиентом может быть заключен только при условии предоставления клиентом электронного почтового адреса (e-mail). Указанный адрес используется брокером для направления отчетов клиенту.

В анкете клиента должен быть указан любой или несколько адресов электронной почты. Клиент ФИО1 при заключении договора в анкете клиента указал адрес №, в дальнейшем указанный адрес, как актуальный, также указывался клиентом ежегодно (т. 1 л.д. 78-92). Регламент является неотъемлемой частью договора. Анкета содержит указания на существенные обслуживания, подписанная анкета является неотъемлемой частью договора и Регламента.

Подписав анкету клиента от 11.01.2009, клиент выразил свою волю использовать почтовый ящик № для взаимодействия с обществом, более того, подтвердил подписью, что планирует передавать поручения брокеру по электронной почте. 

На предоставленный клиентом адрес электронной почты, предусмотрена обязанность по направлению отчетности. 

26.12.2017 клиенту в соответствии с Регламентом обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках (далее - Регламент) был отправлен ежедневный отчёт брокера на адрес электронной почты № указанный Клиентом в анкетных данных.

Отчёт с указанием отрицательного планового остатка отправлен так же 27.12.2017, 28.12.2017 в результате исполнения сделок, заключённых 26.12.2017, по счету клиента образовалась задолженность по денежным средствам в размере 80,78 руб. Эта задолженность была отражена в отчете клиента в соответствии с Регламентом (п.5.4.1.), как отрицательный остаток денежных средств. Ежедневный отчёт брокера за 28.12.2017 был отправлен на указанный адрес электронной почты клиента.

Поскольку, при любом изменении по счёту клиента по итогам дня отправляется ежедневный отчёт клиенту, каждый рабочий день ввиду начисления комиссий брокера и совершения сделок РЕПО ФИО1 отправлялись ежедневные отчёты брокера с указанием всех сделок, всех комиссий, остатков по счёту и стоимости портфеля клиента.

Кроме того, клиенту для ознакомления направлялись сводные отчеты за отчетный месяц (п.14.6 Регламента), с которыми, в соответствии с п. 4.8 Регламента, клиент обязан был ознакомиться и в случае несогласия направить возражения брокеру не позднее последнего числа месяца, следующего за днем окончания отчетного периода. Отчеты брокера с электронно-цифровой подписью были направлены по электронной почте на адрес, указанный клиентом при заключении договоров.

При этом ответчик при направлении отчетов клиентам не запрашивает и не хранит информацию, подтверждающую получение клиентами электронных писем.

Однако, в соответствии с п. 14.8 Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках (далее - Регламент), клиент обязан ежемесячно, 16 числа каждого месяца, следующего за отчетным месяцем, войти в свой ящик электронной почты, проверить получение письма содержащего сводный отчет брокера, прочитать такое письмо и ознакомиться со сводным отчетом.

В пункты 14.8.1.-14.8.3,14.13 Регламента предусмотрено, что в случае неполучения сводного отчета от брокера в указанные сроки, клиент обязан немедленно письменно уведомить об этом брокера. Такое уведомление должно быть направлено брокеру заказным письмом с уведомлением о вручении, вручено брокеру под роспись клиентом собственноручно в офисе брокера или направлено по электронной почте по одному из следующих адресов: №, № В случае, если клиент получил сводный отчет, но у него имеются возражения по содержанию отчета - клиент обязан немедленно письменно уведомить брокера о наличии возражений по сводному отчету, с указанием перечня таких возражений. Такое уведомление, содержащее перечень возражений, должно быть направлено брокеру заказным письмом с уведомлением о вручении, вручено брокеру под роспись клиентом собственноручно в офисе брокера или направлено по электронной почте по одному из следующих адресов: №, № с адреса электронной почты клиента, на которую была направлена отчетность. В случае, если до последнего числа месяца, следующего за днем окончания отчетного периода, клиент не уведомил брокера о неполучении отчета или о возражениях по отчету - это означает что клиент принял сводный отчет, что отчет верный, и что все операции совершенные от имени клиента и отраженные в сводном отчете совершены исключительно на основании поручений клиента и в полном соответствии с указанными поручениями (в том числе с поручениями, переданными Брокеру по телефону). 

Согласно п. 14.13 Регламента, в случае, если до 15 числа месяца, следующего через месяц за днем окончания отчетного периода, брокер не получил от клиента письменного уведомления о неполучении отчета или письменного уведомления о возражениях по отчету -это означает, что отчет принят клиентом, что у клиента отсутствуют претензий клиента к брокеру по операциям, осуществленным по инвестиционному счету клиента за отчетный период. Это также означает, что клиент подтверждает тот факт, что операции и сделки, указанные в сводном отчете, совершены исключительно на основании поручений клиента и в полном соответствии с указанными поручениями (в том числе с поручениями, переданными брокеру по телефону). 

В силу п. 14.4 Регламента, в случае, если клиент обнаружит ошибки в ежедневном отчете, он обязан немедленно уведомить об этом брокера. При наличии возражений по содержанию ежедневного отчета клиент вправе письменно уведомить об этом брокера не позднее 1 рабочего дня, следующего за днем получения им ежедневного отчета. Такое уведомление должно быть направлено брокеру заказным письмом с уведомлением о вручении, вручено брокеру под роспись клиентом собственноручно в офисе брокера или направлено по электронной почте по одному из следующих адресов: №, № с адреса электронной почты клиента, на которую была направлена отчетность.

Согласно объяснениям представителя ответчика в судебном заседании никаких возражений от истца по направленным ежедневным и ежемесячным отчетам в соответствии с Регламентом в адрес общества не поступало, как и не поступало никаких письменных уведомлений от клиента о неполучении отчетов брокера. Доказательств обратного истец суду не представил.

С учетом изложенного, суд приходит к выводу, что у брокера не было оснований считать, что клиент не получил какие-либо отчеты или не ознакомился с ними по вине общества. Ответчик своевременно информировал ФИО1 о возникшей задолженности в соответствии с условиями заключенных между сторонами договоров, никаких нарушений действующего законодательства со стороны ответчика допущено не было.

Утверждение истца о том, что указанный выше адрес электронной почты предоставлен работником ответчика при заключении договора и он не имеет к нему доступ, является голословным и каким-либо доказательств не подтвержден. Подписи истца на ежегодных анкетах, подтверждающие актуальность указанной в них информации, последним в судебном заседании не оспаривались. Кроме того, с учетом обязательности указания в соответствии Регламентом актуального адреса электронной почты на который будет осуществляться информирование клиента путем направления отчетности, риск неблагоприятных последствий неполучения информации возлагается на клиента. Доказательств предъявления по этому поводу претензий к брокеру в период с 2009 по 2020 годы суду не представлено.

Также суд считает несостоятельным довод истца о том, что процедура предоставления ответчиком займа и начисления по нему процентов противоречит действующему законодательству.

В соответствии с п. 2 ст. 1 и ст. 421 ГК РФ граждане и юридические лица свободны в установлении своих прав и обязанностей на основе договора и в определении любых не противоречащих законодательству условий договора.

Согласно п. 4 ст. 421 ГК РФ условия договора определяются по усмотрению сторон, кроме случаев, когда содержание соответствующего условия предписано обязательными для сторон правилами, установленными законом или иными правовыми актами (императивными нормами), действующими в момент его заключения (ст. 422 ГК РФ). В случаях, когда условие договора предусмотрено нормой, которая применяется постольку, поскольку соглашением сторон не установлено иное (диспозитивная норма), стороны могут своим соглашением исключить ее применение либо установить условие, отличное от предусмотренного в ней. При отсутствии такого соглашения условие договора определяется диспозитивной нормой.

Истцом был заключен договор на брокерское обслуживание № от 11.01.2009 добровольно, путем присоединения к Регламенту обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг и срочном рынке ООО «Инвестиционная палата». Доказательств наличия каких-либо возражений от истца при заключении указанного договора суду не представлено.

В соответствии с п. 5.4.1 Регламента в случае, если клиент не имеет на инвестиционном счете клиента денежных средств, достаточных для оплаты причитающихся Брокеру сумм Вознаграждений и сумм Возмещения расходов, понесенных брокером в связи с обслуживанием Клиента, Брокер по своему усмотрению может предоставить клиенту заём на сумму, необходимую и достаточную для полной оплаты причитающихся Брокеру сумм Вознаграждений и сумм Возмещения расходов, затем удержать с Клиента денежные средства согласно п. 5.2.6., отразить в Отчетности Клиенту факт удержания суммы Вознаграждений и/или Возмещений, и одновременно отразить в Отчетности Клиенту факт предоставления займа и сумму задолженности по займу как отрицательный остаток денежных средств на лицевом счете Клиента. Отчет брокера признается документом, удостоверяющим передачу в заем указанной суммы.

Согласно п. 5.4.2. Регламента если по итогам торгового дня на лицевом счете Клиента имеется отрицательный остаток денежных средств, то за предоставленные в заем Брокером Клиенту денежные средства Брокер ежедневно взимает проценты в размере, указанном в Разделе 22 настоящего Регламента. Проценты взимаются за каждый календарный день, пока Клиент имеет отрицательный остаток денежных средств.

В соответствии с п. 5.4.3 Регламента возникшая и/или могущая возникнуть согласно п.п. 5.4.1.-5.4.2. задолженность суммируется с иными задолженностями клиента перед брокером. Любые задолженности (в том числе задолженность, возникшая согласно п.п. 5.4.1.-5.4.2) порождает для брокера и клиента возникновение таких же правовых последствий, как и задолженность, возникшая вследствие совершения маржинальных сделок/открытие непокрытых позиций. Для задолженностей, возникших согласно п.п. 5.4.1.-5.4.2, применяются правила, установленные Разделом 8 настоящего Регламента.

Таким образом, Регламентом предусмотрена возможность предоставления брокером клиенту займа для оплаты причитающихся брокеру сумм вознаграждений и сумм возмещения расходов. Данное условие не противоречит закону, так как законом не предусмотрено запрета на предоставление клиенту займов.

Регламент, в соответствии с которым стороны совершали вышеуказанные операции на рынке ценных бумаг, соответствует всем нормам Закона ФЗ РФ № 39-ФЗ от 22.04.1996 "О рынке ценных бумаг".

Пунктом 1 ст. 4 ФЗ РФ №39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» предусмотрено, что «Брокерской деятельностью признается деятельность по исполнению поручения клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) на совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) на заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, осуществляемая на основании возмездных договоров с клиентом.

Пунктом 1.3. Регламента обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг, срочном и валютном рынках ООО «Инвестиционная палата» установлено, что заключение договора об условиях и порядке предоставления услуг производится путем простого присоединения физического и/или юридического лица к условиям настоящего Регламента в соответствии со ст. 428 ГК РФ. Для присоединения к настоящим условиям заинтересованные лица и ООО «Инвестиционная палата» заключают Договор на брокерское обслуживание. Договор на брокерское обслуживание заключается по форме и в порядке, установленном в приложении № 1 к Регламенту. 

Таким образом, брокер, при осуществлении деятельности, действует в рамках заключенного договора, при условии, что такие положения договора не противоречат нормам действующего законодательства, либо прямо не запрещены законом. 

В соответствии со статьей 3 Федерального закона "О рынке ценных бумаг" брокерской деятельностью признается деятельность по исполнению поручения клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) на совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) на заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, осуществляемая на основании возмездных договоров с клиентом. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером.

Пунктом 4 ст. 3 указанного закона предусмотрено право брокера предоставлять клиенту в заем денежные средства и/или ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг. 

Указанной нормой не установлен запрет предоставления займа для целей обслуживания совершаемой сделки купли-продажи ценных бумаг, в том числе для оплаты сумм возмещения расходов, связанных со сделкой, оплаты вознаграждения брокеру за ее проведение. В диспозиции нормы не указано прямо, что займ может быть предоставлен только для оплаты стоимости приобретаемых ценных бумаг и иные виды займа не могут быть предусмотрены заключенным договором.

Кроме того, займ, представленный брокером клиенту для погашении задолженности клиента по вознаграждению брокера и возмещению расходов, понесенных брокером в связи с обслуживанием Клиента (комиссии) к маржинальной сделке не относится, Законом «О рынке ценных бумаг» не регламентируется. 

С учетом изложенного, суд приходит к выводу, что все действия, совершенные ООО «Инвестиционная палата» по реализации ценных бумаг, принадлежавших истцу, совершены в соответствии с нормами действующего законодательства и договора на брокерское обслуживание, в связи с чем не усматривает оснований для удовлетворения требования о признании незаконными действий брокера по свершению сделки от 19.11.2019 по продаже акций 

<

данные изъяты>», принадлежащих истцу. 

Соответственно, применительно к положениям ст. 15 ГК РФ исковое требование истца о взыскания убытков в размере 65 100 рублей, а также производное требование о взыскании понесенных истцом судебных расходов в размере 24 653 руб. также не подлежат удовлетворению.

Руководствуясь ст. ст. 56, 194, 198 ГПК РФ, суд

решил:

В удовлетворении исковых требований ФИО1 к ООО «Инвестиционная палата» о признании действий по совершению сделки от 19.11.2019 по продаже акций 

<

данные изъяты>» незаконными, о возмещении убытков в размере 65 100 рублей, взыскании судебных расходов в размере 24 653 руб. отказать.

На решение может быть подана апелляционная жалоба в Воронежский областной суд через Центральный районный суд г. Воронежа в течение одного месяца со дня его принятия судом в окончательной форме.

Судья Панин С.А.

Решение суда изготовлено в окончательной форме 14 июля 2021 года.

№ 2-1706/2021 

<

данные изъяты>