Решение от 9 января 2018 г. по делу № А48-7183/2017

АРБИТРАЖНЫЙ СУД ОРЛОВСКОЙ ОБЛАСТИ

ИМЕНЕМ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ


РЕШЕНИЕ

г. Орел Дело №А48-7183/2017

«9» января 2018 года

Резолютивная часть решения объявлена 28 декабря 2017;

Решение в полном объеме изготовлено 9 января 2018

Арбитражный суд Орловской области в составе судьи Соколовой В.Г., при ведении протокола судебного заседания секретарем судебного заседания ФИО1,

рассмотрев в судебном заседании дело по заявлению

акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования «(Тулатехмаш»), юридический адрес: <...>, ОГРН <***>, ИНН <***>,

к Отделению по Орловской области Главного управления по Центральному федеральному округу Центрального банка Российской Федерации, адрес: <...>, ИНН <***>, ОГРН <***>,

третьи лица: ФИО2, адрес: г.Москва, Академический район, ул. Ив. Бабушкина, д.10, кв.87, ФИО3, адрес: г.Москва, Гагаринский район, ул.Молодежная, д.5, кв.21, ФИО4, адрес: <...>, ФИО5, адрес: <...>,

о признании незаконными решения и уведомления

при участии:

от заявителя – представитель ФИО6 (доверенность от 01.03.2017 №4 – в деле);

от ответчика – представитель ФИО7 (доверенность от 17.05.2017 №7 – в деле);

от третьих лиц – не явились, извещены надлежащим образом,

установил:

Акционерное общество «Завод торгового и теплового оборудования «(Тулатехмаш») (далее – АО «Тулатехмаш», заявитель) обратилось в Арбитражный суд Орловской области с заявлением к Отделению по Орловской области Главного управления по Центральному федеральному округу Центрального банка Российской Федерации (далее – Отделение по Орловской области, ответчик) о признании незаконными решения от 25.08.2017 №РЗТ-154/98 и уведомления от 25.08.2017 №Т154-26-7/5377 об отказе в государственной регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска ценных бумаг Акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», признании дополнительного выпуска ценных бумаг несостоявшимся и аннулировании государственной регистрации дополнительного выпуска ценных бумаг; обязании ответчика осуществить государственную регистрацию отчета об итогах дополнительного выпуска акций именных обыкновенных бездокументарных Акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», размещавшихся путем закрытой подписки (государственный регистрационный номер дополнительного выпуска ценных бумаг 1-03-13934-H-001D (с учетом уточнения от 17.11.2017 – т.3, л.д.35).

Представитель заявителя уточненное требование поддержала по основаниям, изложенным в заявлении, пояснении от 27.12.2017.

Представитель ответчика требование не признала по доводам, изложенным в отзыве на заявление и пояснении от 21.12.2017.

Третьи лица в судебное заседание не явились, письменные отзывы на заявление не представили, за исключением ФИО4, который в письменном отзыве указал, что утрата им статуса акционера не исключает его из числа потенциальных приобретателей акций, что противоречило бы п. 23.1 Положения о стандартах.

Рассмотрев материалы дела, заслушав объяснения представителей сторон, исследовав письменные доказательства, арбитражный суд установил следующее.

Как следует из материалов дела, 06.12.2016 состоялось внеочередное общее собрание акционеров АО «Тулатехмаш», на котором было принято решение об увеличении уставного капитала путем размещения дополнительных обыкновенных именных бездокументарных акций. Решение о дополнительном выпуске ценных бумаг от 06.04.2017 зарегистрировано Отделением по Орловской области 14.04.2017. В пункте 8.1 решения указан круг потенциальных приобретателей ценных бумаг: акционеры общества согласно списку акционеров по состоянию на 14.11.2016, а именно: ФИО3, ФИО4, ФИО5, ФИО2.

26.12.2016 ФИО4 передал в дар ФИО3 все свои акции АО «Тулатехмаш» (24 шт.) по договору дарения от 26.12.2016 №1, что подтверждается распоряжением о совершении операции по списанию/зачислению ценных бумаг на лицевой счет.

17.04.2017 АО «Тулатехмаш» направило в адрес акционеров ФИО3, ФИО5 и ФИО2 уведомления о возможности приобретения ими размещаемых ценных бумаг.

26.04.2017 и 27.04.2017 вышеуказанные лица подали заявления (заявки) на приобретение целого числа дополнительных акций АО «Тулатехмаш», пропорционально уже имеющимся акциям, в ответ на которые получили уведомления от АО «Тулатехмаш» о положительных результатах рассмотрения заявлений (заявок).

03.07.2017 АО «Тулатехмаш» представило в Отделение по Орловской области комплект документов для государственной регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска ценных бумаг.

По результатам проведенной проверки представленных документов Отделением по Орловской области 14.07.2017 принято решение №РЗТ-154/32 о приостановлении эмиссии акций, в связи с чем в адрес эмитента направлено уведомление от 17.07.2017 № Т154-26-7/1828. В указанном уведомлении предлагалось представить в Отделение по Орловской области документы, подтверждающие уведомление акционера ФИО4 согласно списку по состоянию на 14.11.2016 о возможности приобретения им подлежавших размещению ценных бумаг пропорционально количеству принадлежавших ему акций.

В ответ на уведомление АО «Тулатехмаш» представило в регистрирующий орган объяснения от 20.07.2017 за № 114 на уведомление о приостановлении эмиссии ценных бумаг с приложением копии распоряжения о совершении операции по зачислению ценных бумаг на лицевой счет от 26.12.2016.

По результатам рассмотрения представленных объяснений Отделением по Орловской области в адрес АО «Тулатехмаш» было направлено уведомление об обстоятельствах, препятствующих возобновлению эмиссии ценных бумаг, от 07.08.2017 № Т154-26-7/3788.

В ответ на уведомление об обстоятельствах, препятствующих возобновлению эмиссии ценных бумаг, АО «Тулатехмаш» представило заявление от 09.08.2017 исх. № 122 о возобновлении государственной регистрации дополнительного выпуска ценных бумаг акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», либо отказе в регистрации.

По итогам рассмотрения представленных документов Отделением по Орловской области было принято решение от 25.08.2017 №РЗТ-154/98 об отказе в государственной регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска ценных бумаг Акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», а также о признании несостоявшимся дополнительного выпуска ценных бумаг и аннулировании государственной регистрации дополнительного выпуска ценных бумаг. Основания отказа изложены в уведомлении от 25.08.2017 №Т154-26-7/5377.

Не согласившись с указанными решением и уведомлением, заявитель обратился в арбитражный суд с заявлением по настоящему делу.

Оценив в совокупности доказательства, представленные сторонами, арбитражный суд приходит к выводу о том, что заявленные требования подлежат удовлетворению в связи со следующим.

Согласно статье 2 Федерального закона от 22.04.1996 №39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (далее - Закон о рынке ценных бумаг) акция - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации. Акция является именной ценной бумагой.

Как эмиссионная ценная бумага, акция, согласно той же ст. 2 Закона о рынке ценных бумаг, закрепляет совокупность имущественных и неимущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному осуществлению с соблюдением установленных настоящим Федеральным законом формы и порядка.

Пункт 1 ст. 149.1 Гражданского кодекса Российской Федерации устанавливает, что надлежащим исполнением по бездокументарной ценной бумаге признается исполнение, произведенное обязанным лицом лицам, указанным в абзаце втором пункта 1 ст. 149 настоящего Кодекса (т.е. лицам, указанным в учетных записях в качестве правообладателя, или иным лицам, которые в соответствии с законом осуществляют права по ценной бумаге).

Согласно п. 2 ст. 40 Федерального закона от 26.12.1995 №208-ФЗ «Об акционерных обществах» (далее - Закон об акционерных обществах) если решение, являющееся основанием для размещения дополнительных акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, принимается общим собранием акционеров общества, преимущественное право имеют лица, являющиеся акционерами общества на дату определения (фиксации) лиц, имеющих право на участие в таком общем собрании акционеров.

Таким образом, право на приобретение дополнительных акций связано не только с наличием правомочного лица в списке, составленном на определенную дату, но и с фактом владения акциями эмитента.

Порядок реализации каждого из этапов эмиссии ценных бумаг определяется Положением Банка России от 11.08.2014 № 428-П «О стандартах эмиссии ценных бумаг, порядке государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг, государственной регистрации отчетов об итогах выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг» (далее - Положение о стандартах).

Согласно п. 20.10 Положения о стандартах в случае, если дополнительные акции размещаются посредством закрытой подписки только среди акционеров акционерного общества, и при этом акционеры имеют возможность приобрести целое число размещаемых ценных бумаг пропорционально количеству принадлежащих им акций соответствующей категории (типа), список таких лиц и количество принадлежащих им акций определяются на дату принятия решения о размещении ценных бумаг, если указанным решением не установлена иная дата или порядок ее определения.

В пункте 8.1 решения о дополнительном выпуске ценных бумаг круг потенциальных приобретателей ценных бумаг дополнительного выпуска определен как: «акционеры общества согласно списку акционеров по состоянию на 14.11.2016, а именно: ФИО3, ФИО4, ФИО5, ФИО2.

Согласно п. 20.15 Положения о стандартах решение о выпуске (дополнительном выпуске) таких ценных бумаг должно содержать, в том числе порядок уведомления акционеров о возможности приобретения ими размещаемых ценных бумаг.

В пункте 8.3 решения о дополнительном выпуске ценных бумаг указано, что общество направляет приобретателям уведомление о начале размещения ценных бумаг. Наличие или отсутствие вышеуказанного уведомления не влияет на реализацию акционером права на приобретение ценных бумаг.

Таким образом, требование к эмитенту о направлении уведомления в адрес акционеров не носило императивный характер, и неполучение ФИО4 соответствующего уведомления не повлияло бы на его право на приобретение ценных бумаг дополнительного выпуска.

Согласно ч. 4 ст. 29 Закона о рынке ценных бумаг права, закрепленные эмиссионной ценной бумагой, переходят к их приобретателю с момента перехода прав на эту ценную бумагу. Переход прав, закрепленных именной эмиссионной ценной бумагой, должен сопровождаться уведомлением держателя реестра, или депозитария, или номинального держателя ценных бумаг.

Таким образом, при отчуждении ФИО4 акций АО «Тулатехмаш» в пользу ФИО3, ФИО4 тем самым передал права, удостоверенные указанными ценными бумагами, в частности, право на участие в управлении делами общества, право на получение прибыли и право на приобретение дополнительных акций.

Также суд учитывает, что акционеры АО «Тулатехмаш», в том числе ФИО4, приняв решение о дополнительном выпуске ценных бумаг на внеочередном общем собрании 06.12.2016, выразили согласие, как на увеличение уставного капитала АО «Тулатехмаш», так и на условия, применяемые при таком увеличении. Каждый акционер знал, кому будут размещаться акции дополнительного выпуска и какое количество ценных бумаг распределяется определенному акционеру. При этом все акционеры имели равные права на увеличение своего пакета акций пропорционально количеству принадлежащих им акций.

Следовательно, все акционеры АО «Тулатехмаш» были заинтересованы в проводимой посредством закрытой подписки эмиссии дополнительных акций, все акционеры данного общества имели равные возможности увеличить свои пакеты акций пропорционально количеству принадлежащих им акций.

ФИО4 являлся акционером АО «Тулатехмаш» на момент принятия решения о дополнительном выпуске ценных бумаг и достоверно знал об условиях размещения дополнительных акций. Однако, произведя отчуждение акций другому акционеру, сам лишился статуса акционера и, соответственно, утратил право на участие в реализации права приобретения акций и защиту такого права в случае его нарушения.

Добровольный отказ ФИО4 от статуса акционера общества, имеющий следствием отказ от права на приобретение дополнительных акций, размещаемых только среди акционеров, в соответствии со статьями 40, 41 Закона об акционерных обществах, и был связан с действием эмитента по ненаправлению в его адрес уведомления о возможности приобретения им размещаемых ценных бумаг.

Кроме того, согласно пункту 13 постановления Пленума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации от 18.11.2003 №19 «О некоторых вопросах применения Федерального закона «Об акционерных обществах» при нарушении преимущественного права акционера на приобретение акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, размещаемых посредством закрытой подписки, могут быть применены меры защиты, предусмотренные ст. 26 Федерального закона «О рынке ценных бумаг».

Однако какого-либо требования в суд о признании недействительными решений (бездействий), принятых эмитентом, оспаривании сделки дарения ФИО4 не заявлялось.

В соответствии с п. 8.16 Положения о стандартах решение об отказе в государственной регистрации отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг принимается регистрирующим органом, в том числе по основанию нарушения эмитентом в ходе эмиссии ценных бумаг требований законодательства Российской Федерации, которое не может быть устранено иначе, чем посредством изъятия из обращения ценных бумаг выпуска (дополнительного выпуска), в том числе в случаях: нарушения условий размещения, предусмотренных зарегистрированным решением о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг; невыполнения эмитентом установленных требований к раскрытию информации о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг; нарушения эмитентом срока представления в регистрирующий орган отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг, установленного пунктом 8.1 настоящего Положения (за исключением отчета об итогах выпуска акций, размещенных при учреждении акционерного общества - эмитента, а также отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг, размещенных при реорганизации в форме слияния, разделения, выделения и преобразования, в том числе в форме слияния, которое осуществляется одновременно с разделением или выделением).

Поскольку АО «Тулатехмаш» в ходе эмиссии ценных бумаг нарушение требований законодательства Российской Федерации не допустило, то оспариваемые решение и уведомление Отделения по Орловской области следует признать недействительными.

На основании изложенного, руководствуясь ст.ст. 167-170, 201 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, арбитражный суд

РЕШИЛ:

Признать недействительными решение Отделения по Орловской области Главного управления по Центральному федеральному округу Центрального банка Российской Федерации от 25.08.2017 №РЗТ-154/98 и уведомление от 25.08.2017 №Т154-26-7/5377 об отказе в государственной регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска ценных бумаг Акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», признании дополнительного выпуска ценных бумаг несостоявшимся и аннулировании государственной регистрации дополнительного выпуска ценных бумаг.

Обязать Отделение по Орловской области Главного управления по Центральному федеральному округу Центрального банка Российской Федерации осуществить государственную регистрацию отчета об итогах дополнительного выпуска акций именных обыкновенных бездокументарных Акционерного общества «Завод торгового и теплового оборудования (Тулатехмаш)», размещавшихся путем закрытой подписки (государственный регистрационный номер дополнительного выпуска ценных бумаг 1-03-13934-H-001D).

Решение может быть обжаловано в Девятнадцатый арбитражный апелляционный суд в течение одного месяца со дня его принятия через Арбитражный суд Орловской области.

Судья В.Г. Соколова